¿Qué son los esquemas Ponzi?
Un esquema Ponzi es una estafa de inversión fraudulenta que promete altas tasas de rendimiento con poco riesgo para los inversores. El término debe su origen a un estafador llamado Charles Ponzi, que se hizo famoso en 1920. Sin embargo, los primeros ejemplos registrados de este tipo de estafa de inversión se remontan a mediados y finales del siglo XIX, a Adele Spitzeder en Alemania y Sarah Howe en Estados Unidos.
Un esquema Ponzi es un fraude de inversión en el que a los clientes se les promete una gran ganancia con poco o ningún riesgo. Las empresas que participan en un esquema Ponzi centran toda su energía en atraer nuevos clientes para realizar inversiones. Generalmente se trata de esquemas de marketing multinivel, en los que el dinero de nuevos inversores se utiliza para pagar “beneficios” a los inversores anteriores. Esto continúa hasta que se sigan uniendo nuevos inversores.
El marketing multinivel en sí no es ilegal porque se vende un producto. Pero las empresas de marketing directo no pueden promover esquemas piramidales o de circulación de dinero.
¿Son las criptomonedas como los esquemas Ponzi?
Algunos expertos coinciden en que existen criptomonedas que funcionan como esquemas Ponzi. “Cuando se trata de productos criptográficos, hay muchos productos con proyectos que intentan funcionar como esquemas Ponzi. Está extendido por todo el mundo pero es mucho más popular en países como Malasia e Indonesia. Las criptomonedas se utilizan como forma de pago porque son más fáciles y, al usarlas, pueden abrir todo el esquema Ponzi a todo el mundo en lugar de restringirlo a un país o región específico”, dice Sathvik Vishwanath, cofundador y director ejecutivo. Unocoin, un intercambio de cifrado.
De hecho, las criptomonedas son peores que los esquemas Ponzi, dice Gaurav Mehta, fundador de Catax, una plataforma de auditoría e impuestos criptográficos en línea. “Es un activo más complicado que un esquema Ponzi, y es peor porque no sólo fomenta la evangelización sino que también socava a los estados nacionales al interferir en el sistema monetario. Cuando pasó la tulipomanía, la gente al menos se quedó con tulipanes para oler; Cuando Bitcoin pase, ellos (los inversores) se quedarán sin nada", dijo.
Otros no están de acuerdo. Un esquema Ponzi promete altos rendimientos con un riesgo mínimo, mientras que el comercio de criptomonedas es bastante volátil debido a las condiciones del mercado, los desafíos de los reguladores y otros factores, lo que brinda a los inversores la oportunidad de obtener altos rendimientos pero al mismo tiempo enfrentan un alto riesgo.
"Asociar criptoactivos con esquemas Ponzi es tremendamente injusto. Los esquemas de marketing multinivel y los esquemas de fondos de cheques que prometen retornos elevados calificarían como esquemas Ponzi", dice Sharat Chandra, vicepresidente de investigación y estrategia de EarthID, una organización global descentralizada y autónoma. Plataforma soberana de gestión de identidad.
Mientras las criptomonedas luchan por la legitimidad, los malos jugadores hacen la tarea más difícil, especialmente porque los comentarios sobre las criptomonedas han ido más allá de los casos de uso de pagos (moneda de curso legal) a aspectos como la tokenización de activos, el metaverso, los juegos y la web3.0.
